AI 트레이드가 하루 만에 뒤집혔다. 어제(7/6) 나스닥 +1.12%·다우 첫 5.3만 돌파로 "AI 낙관 부활"이라던 시장이, 오늘(7/7) 삼성 실적을 계기로 반도체가 되팔림. 나스닥100 선물 -1%. 삼성 "역대급 실적 → 오히려 급락"이 핵심. 2분기 영업이익 가이던스 19배 폭증(약 89조원)에도 서울에서 -8.8%~장중 -10%. 전형적 sell-the-fact(재료 소멸 매도). SK하이닉스 동반 급락, 프리장 마이크론·샌디스크 -5%대. 금리·유가가 위로. 美 10Y 약…
미국은 신고가, 한국은 외국인 이탈 — 다우가 사상 첫 53,000 돌파(신고가) 마감했는데, 어제 코스피는 외국인 1.3조 순매도로 8,000선 턱걸이. 오늘의 핵심은 이 디커플링이다. 원화가 문제 — 6월 고용쇼크로 달러는 오히려 약해졌는데(DXY 101 하회) 원달러는 1,530원까지 올랐다. 달러 약세인데 원화가 더 약하다 = 한국 고유 수급 이슈. 미국 위험선호의 엔진은 반도체·AI — 마이크론·테슬라 주도로 나스닥 +1.1%….
한국의 반등은 이틀 만에 숨을 골랐다. 코스피 8,051.33 (−0.46%), 장중 8,300까지 올랐다가 되밀림. 외국인 12거래일 연속 순매도 — 금요일 기관 주도 반등의 최대 약점(외국인 부재)이 그대로 확인됐다. 내일(7/7) 삼성전자 잠정실적 발표를 앞둔 경계 매물이 겹쳤다. 미국은 정반대 방향에서 문을 연다. S&P500 선물 +0.4%, 나스닥100 선물 +1.1%, 반도체 SMH +2.4%(프리장). 램리서치·어플라이드·KLA가 모건스탠리 목표가 상향에 각 +4%…
금요일 반등은 진짜였고, 넓었다. 코스피 +5.8% 8,088.34 마감(장중 사이드카 발동), 삼성전자 +8.2%·SK하이닉스 +10.9%. 유럽은 STOXX600 52주 신고가(+0.69%, 4주 연속 상승), DAX +0.85%. 화요일 칩發 급락이 이틀 만에 되돌려졌다. 그러나 반등의 주인은 여전히 국내 기관. 기관 +4.46조 순매수가 코스피를 끌어올렸고, 외국인은 −2.2조·개인 −2.3조로 아직 순매도. "저가매수는 기관이 먼저, 외국인 복귀는 아직"이라는 그림이 하루 더 이어졌다. 새…
미국은 오늘 쉰다. 독립기념일 관측 휴장(주식·채권 전부). 선물만 얇게 돌다 미 동부 오후 1시 조기 마감. 다음 미국장은 월요일 7/6. 어제 던진 질문 — "칩發 급락이 어디까지 번지나" — 은 아시아가 먼저 답했다. 한국은 반등했다. 장중 −4%(7,400 아래)까지 밀렸다가 상승 반전, KOSPI 7,700선 재탈환. SK하이닉스가 장 막판 급반등(+8%대), 삼성전자 +4%대. 수급은 여전히 미묘. 반등의 주역은…
미국은 "패닉"이 아니라 "회전(rotation)"으로 응답했다. 7/2 미국장에서 다우는 사상 최고치 52,900 (+1.14%)로 마감했지만, 나스닥 −0.8% (25,833)·반도체는 이틀째 하락. 자금이 고밸류 기술·칩에서 빠져나와 경기·가치주로 이동. S&P500은 사실상 보합(7,483). 6월 고용 쇼크 — 신규고용 +5.7만(컨센 +11.5만). 4·5월도 합쳐 −7.4만 하향 수정. 실업률은 4.2%로 오히려 하락했지만 이는 경제활동참가율이 61.5%(2021년 3월 이후 최저)로 떨어진 착시. 약한 고용 = 7월…
메모리 반도체가 글로벌 급락의 진앙. 어제(7/1) 월가에서 마이크론 −10%·샌디스크 −10%로 시작된 메모리 투매가 오늘 한국·홍콩으로 번졌다. KOSPI −7.9% (7648), 삼성전자 −9%·SK하이닉스 −14%. 외국인 유가증권시장 5.5조 순매도. 오늘 08:30 ET 6월 고용보고서(NFP) — 이 리포트 발행 직후 발표. 컨센 +10만(5월 +17.2만), 실업률 4.3% 유지 예상. 반도체 쇼크와 겹쳐 미국장 개장 변동성이 크게 확대될 수 있다. 안전자산으로…
밤사이 뉴욕 증시는 상반기 80% 넘게 폭등한 반도체를 3분기 첫날 덜어내며 나스닥이 0.66% 밀렸고, 다우는 장중 사상 최고(52,305)를 찍은 뒤 보합으로 식었습니다. 문제는 환율입니다. 달러인덱스(DXY)가 15개월 최고인 101선까지 오르면서 원/달러는 이미 어제 한국 증시에서 1,549원까지 뛰었고, 외국인은 삼성전자 한 종목만 1조 원 넘게 순매도했습니다. 오늘 코스피는 전날 2% 급락한 8,300선에서 출발하며, "반도체 고점 논란"과 "원화…
미국은 2020년 이후 최고의 분기로 상반기를 마감했다. Q2에 S&P +14%대, 나스닥 +20%, 필라델피아 반도체지수(SOX)는 무려 +88%. 다우는 6/30 이틀 연속 사상 최고 마감(52,319). 그런데 오늘 아침 한국은 거꾸로 갔다. KOSPI -2.04%(8,303). 미국 랠리를 이끈 바로 그 반도체가, 한국에서는 외국인의 "강제 매도"(벤치마크 비중 조정) 대상이 됐다. 같은 반도체, 반대 방향 — 오늘의 핵심. 선물은 숨 고르기….
미국, 6년 만의 최고 분기로 마감. 6/30(미국) S&P500 +0.79%·나스닥 +1.52%, 다우 사상 첫 52,000 돌파. 2분기는 S&P500·나스닥 기준 2020년 이후 최고 분기 — AI 인프라 투자 + 이란전 종료 기대(유가 $70 부근)가 받쳐줬다. KOSPI, 폭락에서 한숨 돌렸다. 한국장 6/30 +1.24% 8,498.66 마감. 6/23 ~10% 폭락·외국인 반도체 대량 매도의 충격에서 삼성전자·SK하이닉스가 일단 안정. 반등이지 추세전환은 아직…